工业富联市值突破5000亿，反内卷催化光伏板块，特朗普对14国威胁征税

工业富联业绩超预期推动股价涨停
工业富联发布2025年半年报业绩预告，净利润同比预增36.84%-39.12%，主要受益于云计算业务高速增长及AI服务器需求激增。算力链核心个股工业富联因800G交换机收入达2024年三倍，获平安证券买入评级，市值突破5239亿元，股价创历史新高。
反内卷政策催化光伏板块反弹
光伏概念股受硅料价格连涨及政策支持提振，通微股份等十余股涨停。中央财经委员会会议强调治理无序竞争，四部门提出配套光伏发电设施规划，平安证券认为提升行业标准或成反内卷政策抓手，新型电池技术发展有望提速。
特朗普威胁征税引发市场波动
特朗普宣布对日韩等14国加征25%关税，导致美股三大股指结束连涨收跌。美日韩贸易逆差问题激化，韩国加快谈判应对关税威胁，日本称将保护国家利益。前海开源基金指出，特朗普关税政策或引发美股下半年高位回落风险，市场关注后续政策落地及贸易摩擦升级可能性。