
股老师的简单题(月度订阅)
无惧牛熊,专注景气行业。 1、 解读板块投资逻辑,逻辑驱动交易;2 、每日投资笔记,实时更新,支持更新PUSH功能。(本专辑为订阅版,按月付费)
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近期A股市场呈现分化格局,银行板块持续创出新高并高位加速,但这一现象与险资等价值投资资金关联度较低,更多体现量化资金抱团力度逐渐衰竭的特征。市场情绪整体偏谨慎,部分资金聚焦反内卷政策刺激行业,如光伏、钢铁和生猪养殖,其中光伏产业链因投机资金介入短期弹性显著,但需警惕政策落地后低于预期的风险。
中报业绩披露期,多数公司业绩与市场预期高度匹配,缺乏明显预期差。例如牧原股份中报净利润大增,但生猪价格未显著波动,行业产能扩张背景下难以形成持续性行情。军工板块仍以题材驱动为主,碳纤维等细分领域业绩略优,但整体缺乏基本面突破。
商品期货市场分化明显,多晶硅期货受投机资金推动快速填平前期跌幅,而碳酸锂等品种表现弱势。机构持仓方面,业绩确定性高的行业(如风电)估值已充分反映预期,需等待新流动性或基本面催化。当前市场需警惕高位加速后的均值回归风险,同时关注反内卷行业的短期轮动机会。


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