【060 开盘】AI科技·消费！

AI科技产业链相关分析

当前机构焦点锁定在英伟达产业链第一梯队，受黄仁勋讲话推动，英伟达产业链下CPU、光纤板块昨日表现较强。黄仁勋公开看好迈威尔科技，认为其光互联芯片、高速交换技术是分布式算力架构的核心，且英伟达已投资迈威尔科技，存在股权利益关联。
迈威尔科技是全球高端光模块DSP芯片的核心供应商，属于国内头部光模块企业的上游，相当于为CPU方向站台；同时光纤行业与CPU行业技术代际同步，迈威尔力推的800G、1.6T方案，将推动G.645.1高性能光纤的大规模需求，形成迈威尔科技联动效应。此前英伟达还投资了美股光纤企业康宁公司，资本捆绑给光纤方向带来强预期。
需注意，27日节点叠加板块位置较高，短期震荡幅度较大，昨日板块收出上影线存在短期隐忧，今日板块走势取决于美股迈威尔科技的走势：迈威尔科技走强则板块强势震荡续命，走弱则板块容易出现回踩。

消费板块相关讨论

当前市场对消费股的范畴存在热议，部分资讯将腾讯、阿里归类为消费公司，若其属于消费，则消费恢复阶段二者具备前置性；也有资本看好泡泡玛特的新消费行情，认为消费恢复阶段其会率先启动。泡泡玛特此前因段永平看好，估值处于合理区间未出现折价，段永平看好其创始人对商业的理解力，提醒抄大佬作业需建立在深度了解基础上。

美股市场相关情况

美股当前AI相关行情仍处疯狂阶段，下一个关键观察节点为6月6日。当前部分美机构对存储板块形成极强共识叙事，认为AI发展下存储需求将持续增长，存储行业已从周期行业转变为永续成长行业，该预期尚未打破，推动美股美光科技走出强势行情。
非AI硬件板块目前构筑左侧，流动性较弱，昨日AI硬件的强势行情对全市场资金形成虹吸，非AI硬件被再次打压，预计短期会出现一次反弹，周四午后到周五为敏感时间窗口，反弹动力较强。